私人理财，在国内很长一段时间是个“鸡肋”行为。挑理财产品，像从篮子里挑鸡蛋，鸡蛋少不说，有的鸡蛋还孵不出小鸡，有的鸡蛋吃了甚至会拉肚子。

然而，国人理财需求又是一座海底火山，一些因素的诱发经常使其暗涛汹涌。随着 2006年股市的红火，在人头攒动的券商营业部、银行柜台、基金公司，我们看到，这股热情是迫不及待地喷发出来了。

同样着急的还有银行、基金、券商、信托、私募……各种各样的资产管理机构。机会不仅来源于股市的“抢钱”行情，更来源于国人潜在的理财需求和巨大的民间资金。

狂热之下别忘保持清醒。理财的根本目的是财产保值增值，或者叫安全前提下的财富最大化。理财是门科学需要研习，投资者教育是项事业需要坚持。在最近全国性的《私人理财形态调查报告》中，我们看到，国人理财需求各异，因素可循，这些因素同时令众多资产管理机构为之欢喜为之忧。

学历收入年龄左右国人理财观

“两只黄鹂鸣翠柳，一行白鹭上青天”，由于所处环境的迥异，国人在各自的私人理财道路中留下了不同的轨迹。经过专家的量化分析，也许你能够从中找到自己的影子……

综合来看，国人理财观念因人而异，这种差异性受各种因素的影响。专家为我们总结了理财观念产生差异的三大因素，按照重要性依次是学历、工资性收入在家庭总收入的比例、年龄。但是出乎很多理财机构的意料，个人月收入和月内必须支出比例对人们理财产生的影响并不大。

案例 1

小赵和小王是中学里的同班同学，小赵大学毕业后有了一份月入 5000元的工作，并开始通过炒股理财；小王高中毕业后开了服装店，月入 7000元，不过他的理财观念比较保守，除了省吃俭用就是存银行，日子过得紧巴巴但也挺踏实。

去年，小赵大学毕业。由于外语方面的优势，她很轻松地通过了一家外企驻京办事处的面试，成为“见习白领”，月收入 5000元人民币。

相关理财报告显示，上述两人的不同理财境遇在民众当中都很有代表性。

数据显示，在接受调查的人群中，有 72.9%的公众赞同小赵提出的“理财就是生财，让财富增值，赚钱是第一位”的观点。专家分析指出，将个人理财片面理解为“生财增值”很容易让人滋生急功近利的心理。本世纪初不少理财者倾其所有，投资于股票市场，而后深陷深渊，随后的生活质量大打折扣。

对此，专家指出，理财的核心目标是合理分配资产和收入，最终达到财务自由的境界，既要考虑到财富的积累，又要考虑财富的保障；既要为获利而投资，又要对风险进行管理和控制。

数据显示，有 33.4%的公众明确承认“我现在只懂得把钱存银行，没有理财、投资的观念”。

对此，专家认为，中国个人理财市场还需要进一步培育。

另外，由于小赵和小王在学历上存在差异，因此专家指出，即便小赵的理财理念存在偏差，但是小赵代表的一类高等学历（本科及以上）的公众在理财观念上要强于其他学历公众。但也有数据表明，有理财观念的大学本科学历的公众高于研究生及以上 5.1个百分点，这也表明学历过高理财观念也有一定程度的减弱。

案例 2

张氏夫妇刚刚迈入不惑之年，张太太作为大学教授，每个月的固定收入在 8000元左右；张先生是某公司的高管，收入在 15000元 /月左右。两个人除供养儿子上大学外，几乎不存在其他大宗经济支出。目前，夫妇俩在股票、基金及炒汇方面都有“涉猎”。

对于张氏夫妇这类投资者，理财专家认为，收入水平越高的群体，越具有理财观念。数据显示，个人收入在 10001元以上的公众，有 70.40%不同意“我现在只懂得把钱存银行，没有理财、投资的观念”，这个比例要比个人月收入在 3000元以下的群体高出 20个百分点左右。另外，月收入在 8001-9000元和 5001-6000元的公众，他们的理财观念都超过了 60%，这些数据都说明高收入群体理财观念更强烈。

国人理财三大偏好

随着理财者理财视角的不断扩大，他们对于投资理财产品的要求也就越来越多，这就给各家理财机构带来了新的目标和动力。

据了解，目前，周期相对较短、风险小、回报率高的理财产品更容易受到理财者的青睐。

数据显示， 1/3的理财者期望理财产品的年限在 3年之内。对于风险与收益的选择，理财者更倾向于规避风险，选择风险一般和收益中等的理财者占 65.3%。另有 38.3%的理财者注重长期回报，期望每年每月都有固定的现金收入； 35.3%的理财者偏向资产增值收益越高越好。

具体看来，对于 10年以上的产品，年龄越大选择的人就越多，收入越高的人选择 1年以下的理财产品越多。

另外，对于银行推出的一种利率高于储蓄并且承诺保本的理财产品，理财者选择购买的仅为 14.2%，大部分人持观望态度，专家认为这说明投资者在投资理财决策中已经趋于理性。

具体来说，没有兴趣和一定购买的人随着收入的增加而成正比也增高，呈两极分化趋势；没有兴趣购买以及有兴趣购买的人随着年龄的增大也逐渐增多，呈现出分化趋势。

调查同时显示，只有 31.9%的理财者对类似于承诺保本的产品有过关注。

谁在影响投资者决策

对于人们而言，他们由“公众”转化为“理财者”的重要标志就在于他们对于某一理财产品的购买及使用。不容忽视的是，在这一身份的变更过程中，在理财主客体之间，存在着各种方式的“过招”。

理财者该信谁？

提问：市民松小姐已经决定聘请理财顾问为她家的存款做理财，可是当双方按之前约好的时间地点会面之后，她又产生了一个顾虑：“我为什么要把自家最机密的财产收支情况告诉给一个外人呢？如果理财顾问只是为了获利或者销售业绩才向我推荐某个理财产品的话，我的处境岂不是很被动吗？”最终，这个疑虑使松小姐放弃了理财的想法。

数据显示，有 40.60%的公众同意这一说法， 36.70%的公众不同意这个观点。而且是收入越高的公众赞同这一观点的就越多。

另外，公众还普遍存在这样的顾忌，有 58.80%的人同意“我不会完全相信理财顾问将自己的资产状况全盘托出”，而且在这一点上，学历越高的公众所持的态度越谨慎。

对此，专家认为，大部分公众对银行顾问的评价还持有保留态度，银行顾问的素质、服务以及宣传还有待提高。

（崔吕萍　曾芳 /文　王晓莹 /图　代小杰 /制表）