基金全称	金元惠理新经济主题股票型证券投资基金	基金简称	金元惠理新经济主题股票
基金代码	620008（前端）	交易所代码	---
基金类型	股票型	投资风格	传统开放式基金
发行日期	2012年07月02日	成立日期	2012年07月31日
成立规模	7.289亿份	资产规模	0.51亿份（截止至：2013年03月31日）
基金管理人	金元比联基金	基金托管人	农业银行
基金经理人	潘江、晏斌	成立来分红	每份累计0.00元（0次）
管理费率	---	托管费率	---
销售服务费率	---	最高认购费率	1.20%（前端）
最高申购费率	1.50%（前端）	最高赎回费率	0.50%（前端）

基金管理费和托管费直接从基金产品中扣除，具体计算方法及费率结构请参见基金《招募说明书》

投资目标

中国经济进入新的历史发展阶段、产业结构调整以及发展方式转变将带来新的挑战和发展契机，一批新经济将成为投资主题。本基金主要投资于新发展时期和发展环境下，所涌现的与新经济主题相关、基本面良好、且具有较强竞争力和持续成长能力的上市公司股票，力争实现基金资产的长期、持续、稳定增值。

投资理念

贯彻"以基本面为基础，以研究为驱动"的理念，充分把握我国经济发展及结构转型过程中所带来的新经济主题型投资机会，重点投资于从新经济主题中受益，具有高成长性的上市公司。

投资范围

本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法上市的股票（包括中小板、创业板及其他中国证监会核准上市的股票）、债券、货币市场工具、权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。 基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的约定。因基金规模、市场变化、有关法律法规或交易规则调整等原因导致投资组合超出上述规定的要求，基金管理人应在10个交易日内进行调整，以达到上述标准。法律、法规另有规定时，从其规定。

投资策略

本基金通过发掘经济发展及结构转型过程中所显现的新经济主题，并以该主题所孕育的投资机会作为主要的投资线索，力争获取持续稳健的投资超额收益。在资产配置方面，本基金根据国内外宏观经济、政策环境、市场运行趋势等因素确定基金的大类资产配置比例；在权益资产投资方面，采用"自上而下"的方式，选择与新经济主题相关性较高的行业中的个股进行配置。同时，结合"自下而上"的方式，精选与新经济主题相关性较高的上市公司股票作为投资方向；在债券投资方面，选择具有票息优势的债券品种作为主要的债券投资标的；最后，在综合考量投资组合的风险收益特征基础上，本基金完成组合构建。 1、资产配置策略 在大类资产配置方面，即根据国内外宏观经济运行情况、政策环境、国内股票市场的估值、国内债券市场收益率的期限结构、物价指数变动趋势、金融市场运行趋势、经济周期等，分析研判货币市场、债券市场与股票市场的预期收益与风险，确定并动态调整股票、债券和现金等大类资产的配置比例。主要参考因素如下： （1）宏观经济发展指标与政策 本基金管理人将从研究宏观经济发展指标入手，通过判断经济增长率、利率水平、通货膨胀率、物价指数、失业率水平、货币供应量、国际收支等对当期我国所处的经济周期进行判断，同时结合存款准备金率、存贷款利率、再贴现率、公开市场操作等货币政策以及政府购买总量、转移支付水平以及税收政策等财务政策对未来经济走向进行判断。 （2）股票市场与债券市场相对投资价值 本基金管理人将通过对利率水平和市盈率（P/E）之间的关系、市场成交量等指标的跟踪与分析，对当前股票、债券的相对投资价值进行评估。 （3）风险评估 本基金管理人将运用统计方法评估股票市场、债券市场的风险水平以及对在当前市场状况下各大类资产的风险溢价水平进行纵向（与历史数据比较）与横向（与同期国外比较）的比较。 2、"自上而下"的行业配置策略 在行业配置方面，本基金将通过"自上而下"的方式，从国内外宏观经济、行业政策、资本市场发展情况、产业政策、区域振兴、科技进步、经济结构转型、社会结构变迁等多个角度出发，在深入研究的基础上，挖掘在经济发展方式转变与市场经济体制不断完善所推动的新经济主题投资机会。 本基金管理人将依据申万行业分类标准，首先研究其分类下的各子行业与当下新经济主题的相关性，评估不同行业受新经济主题的影响程度和潜在的受益程度，选择与新经济主题相关性较高的行业。选出与新经济主题相关性较高的行业后，本基金将从定性与定量两个角度对已选行业进行综合评估。 在定性分析方面，主要的评估因素为行业周期性以及竞争格局；在分析行业的周期性时，主要根据行业的供求、价格、盈利能力以及增长等情况的变化，并结合社会、技术等因素，对各个行业所处的周期阶段做出研判；在分析行业竞争格局时，本基金将主要对行业内竞争对手之间的竞争状况、行业集中度、行业产品定价能力、行业成本控制能力进行分析，对行业的结构、竞争程度和发展前景等进行研判。 在定量分析方面，主要的评估因素为行业的整体估值水平，行业的主营业务利润增长率等财务指标。本基金将通过对行业当期的整体估值水平与内在价值水平进行比较，判断已选行业的投资价值；此外，本基金将根据实际情况使用数量化模型对行业的财务指标（包括：行业主营业务利润增长率、净资产收益率、净利润增长率、平均存货周转率以及行业平均应收账款周转率等）进行跟踪分析和测算，判断不同行业的相对价值，为投资决策提供参考。 在根据以上策略所选行业的基础上，本基金将主要采用基本面分析和实地调研相结合的方法，在所选行业中选择基本面良好、成长性较高以及估值较低的个股。 3、"自下而上"的个股选择策略 （1）新经济主题的定义 新经济主题指经济发展方式转变与市场经济体制不断完善所推动的新经济现象下的主题型投资机会，其为一个跨行业、跨地区、跨板块的动态概念，会随着新经济推动因素与主导产业的变动而变动。相应的，识别新经济主题也成为了一个动态且复杂的过程。 目前阶段来看，新经济主题相关性较高的企业包括（但不限于）： 1）在经济发展方式转变中，持续得到政策支持、享受制度红利的企业； 2）在经济结构调整过程中，新兴崛起或迎来新的发展契机的企业； 3）在新的行业竞争环境中，产品具有持续创新能力或产业不断升级的企业； 4）在产业结构调整过程中，具有较强上下游整合和扩张能力的企业； 5）在区域经济结构调整过程中，受区域崛起影响所助力发展的企业； 6）在社会形态演变和进化过程中，受益于消费升级、消费结构和行为变化的企业。 （2）个股选择方法 中国经济进入新的历史发展阶段、产业结构调整以及发展方式转变将使各类经济迎新的挑战和契机，本基金管理人重点挖掘与新经济主题相关、基本面良好、且具有较强竞争力和持续成长能力的上市公司股票作为投资方向

分红政策

1、本基金的每份基金份额享有同等分配权； 2、在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为6次，每份基金份额每次分配比例不得低于收益分配基准日每份基金份额可供分配利润的10%； 若基金合同生效不满3个月，可不进行收益分配； 3、基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值； 4、本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资，基金投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资；若基金投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红； 5、法律法规或监管机构另有规定的从其规定。

业绩比较基准

暂无数据

风险收益特征

本基金是一只具有主题投资风格的股票型基金，其预期的风险和收益特征高于混合型基金、债券型基金与货币市场基金，属于较高风险、较高预期收益的证券投资基金品种。